Razlika med zasebnim kapitalom in hedge skladom

Kadar posamezniki ali podjetja z visoko neto vrednostjo vlagajo v družbe, ki so zasebno lastne ali ne kotirajo na nobeni borzi Zasebni kapital. Po drugi strani, Sklad tveganega kapitala pomeni vrsto vzajemnega sklada, ki združi denar različnih visoko vrednih posameznikov ali podjetij v različne finančne instrumente, da ustvari dobro donosnost s pomočjo različnih strategij in tehnik.

Tako zasebni kapital kot hedge sklad sta oblika naložbenega sklada, ki pristopi k akreditiranim vlagateljem, ustanovljen kot LLP (Limited Liability Partnership) ali LLC (družba z omejeno odgovornostjo). Članek predstavlja vse pomembne razlike med hedge skladom in zasebnim kapitalom.

Vsebina: Hedge Fund zasebnega kapitala

1. Primerjalna tabela
2. Opredelitev
3. Ključne razlike
4. Zaključek

Primerjalna tabela

Osnove za primerjavo	Zasebni kapital	Sklad tveganega kapitala
Pomen	Zasebni kapital se nanaša na lastniški kapital, ki kaže na lastniški delež podjetij zasebnega kapitala v podjetju, ki je v zasebni lasti.	Hedge sklad se nanaša na naložbeni način, ki združuje sredstva vlagateljev, da vlagajo v različne finančne produkte z uporabo različnih tehnik obvladovanja tveganj.
Vključeno tveganje	Manj	Primerjalno visoko
Cilj	Pridobiti mala in bolna podjetja, izboljšati svoje delovanje in jih nato prodati po višji ceni.	Da bi zagotovili največje donose v krajšem času.
Osredotoča se na	Dolgoročni potencial dobička	Kratkoročni potencial dobička
Naložbe	Naložbe se vlagajo neposredno v podjetja	Naložbe so v visoko likvidna sredstva

Opredelitev zasebnega kapitala

Preprosto povedano, zasebni kapital pomeni zasebno povečanje lastniškega kapitala. Kadar naložbo vlagajo visoki neto vredni posamezniki, institucionalni vlagatelji, univerze, pokojninski skladi, banke in zavarovalnice itd. V družbi, ki ni javna, ali tista, ki ima slabše rezultate z odkupom finančnega vzvoda, se imenuje kot zasebni kapital.

Gre za neregistriran naložbeni prihodek, pri katerem različni vlagatelji združijo svoj denar z namenom, da bi v podjetju imeli znatne obresti in nadzor. Njegov cilj je izboljšati uspešnost in povečati svojo vrednost s spremembami v upravljanju, posodobiti poslovanje itd., Da bi jih kasneje prodali po ceni, višji od prvotno vložene. Vlagatelji se običajno zavežejo, da bodo v sklad vložili točno določeno vsoto.

Vključuje tako tvegani kapital kot rastni kapital. Tvegani kapital je kapital, ki ga tvegani kapitalisti vlagajo v majhna zasebna podjetja v svojih začetnih fazah, medtem ko se rastni kapital nanaša na sredstva, ki jih obstoječim velikim podjetjem namenjajo za širitev.

Opredelitev sklada za varovanje pred tveganji

Zasebni naložbeni instrument, ki ni odprt za širšo javnost, temveč se ponuja le izbranim strankam, se imenuje hedge sklad. Združuje sredstva bogatih vlagateljev, da jih vloži v vrsto vrednostnih papirjev, s pomočjo vrste naložbenih tehnik, da ustvari dobro donosnost glede na določeno stopnjo tveganja.

S hedge skladom profesionalno upravlja podjetje za upravljanje naložb. Gre za rahlo regulirane sklade, ki se soočajo z manj predpisi v primerjavi z vzajemnimi skladi, s katerimi se trguje na trgu, kar jim omogoča, da imajo v času upada na trg strateške kratke pozicije za vzdrževanje kapitala.

Hedge skladi so obsežno načrtovani in nadzorovani naložbeni portfelj, ki uporablja vrsto sodobnih naložbenih strategij za ustvarjanje dobrih donosov. Strategije lahko vključujejo vzvodne, dolge, kratke pozicije na nacionalnem in mednarodnem trgu.

Ključne razlike med zasebnim kapitalom in hedge skladom

Spodnje točke obravnavajo razliko med zasebnim kapitalom in hedge skladom:

1. Zasebni kapital lahko razumemo kot investicijske sklade, ki jih zasebno podjetje prinaša od visoko neto vrednih posameznikov ali podjetij, velikih institucionalnih vlagateljev itd. V nasprotju s tem pa hedge skladi pomenijo kolektivno naložbeno sredstvo, običajno odprto za posameznike z visoko neto vrednostjo ali podjetja vlagati v različne vrednostne papirje z uporabo naložbenih strategij.
2. Primarni cilj zasebnega kapitala je pridobiti majhna in finančno ogrožena podjetja, izboljšati njegovo uspešnost z uporabo različnih strategij in nato prodati zasebno ali prek IPO z dobičkom. Nasprotno je temeljni cilj hedge sklada, da ustvari največje donose, manj časa.
3. Tako zasebni kapital kot hedge sklad negativno tvegata naložbe za varnejšo naložbo. Stopnja tveganja v hedge skladu je v primerjavi z zasebnim lastniškim kapitalom visoka, saj hedge skladi dobivajo največje možne donose v zelo manj časa
4. V primeru zasebnega kapitala se sredstva reinvestirajo v kapital in dolg zasebnih podjetij, tako da se sredstva zaklenejo za obdobje najmanj 3 do 5 let. Nasprotno, hedge skladi se za kratek čas vlagajo v likvidna sredstva.
5. V zasebnem kapitalu se naložba v podjetje izvede neposredno z nakupom zasebnega podjetja. Nasprotno pa v hedge skladi vlagajo v visoko likvidna sredstva, ki jih je mogoče enostavno pretvoriti v denar, kot so delnice, obveznice, valute, arbitraža itd..

Zaključek

Na splošno je naložba v zasebni kapital usmerjena v dolgoročne naložbe nelikvidnih sredstev ciljnega podjetja. Nasprotno so hedge skladi koncentrirani na kratkotrajna likvidna sredstva, ki jih je mogoče enostavno pretvoriti v denar in ne omogočajo neposrednega nadzora nad poslovanjem.